興業(yè)投資：德銀危機打壓風險情緒 商品貨幣全線走軟

2016年9月30日

歐元/美元

周四宏觀數(shù)據(jù)密集，歐美經(jīng)濟數(shù)據(jù)表現(xiàn)參差不齊，美元指數(shù)微幅震蕩走高，歐元/美元圍繞1.1220上下約30點內(nèi)震蕩，基本收平，錄得小陰十字星。美國上周初請、第二季度GDP終值表現(xiàn)好于預期，但8月未決房屋銷售大幅走軟，美聯(lián)儲官員洛克哈特、哈克、鮑威爾、卡什卡利等紛紛發(fā)表講話，立場基本與他們以往立場一致，市場未過多解讀。歐元區(qū)9月一系列經(jīng)濟經(jīng)濟指數(shù)及德國9月就業(yè)/通脹普遍好于預期，支持時段內(nèi)歐元短暫走高。不過，德國銀行業(yè)危機持續(xù)發(fā)酵削減歐元漲幅，因有海外權威媒體報道稱，大量對沖基金客戶開始將其在德意志銀行的業(yè)務轉(zhuǎn)移至其他銀行，令投資者對德銀健康狀況愈發(fā)擔憂，拖累歐美銀行板塊重挫。今日市場風險事件依然繁多，投資者可重點關注德國8月實際零售銷售、美國8月個人收入/支出以及美聯(lián)儲官員講話等。

隔夜歐元/美元維持50點區(qū)間波動，延續(xù)周初開始的中性信號。4小時圖匯價仍無法突破均線，技術指標走低破中線，匯價仍交易于1.1120和1.1280之間，除非突破，否則方向不明。

支撐位：1.1190/1.1160/1.1120

阻力位：1.1245/1.1280/1.1335

英鎊/美元

由于市場繼續(xù)消化英央行可能在未來進一步放寬貨幣政策的預期，周四英鎊/美元跌至2日新低1.2955并收于該位附近，基本回吐周初漲幅。當日數(shù)據(jù)顯示，英國8月消費者信貸超預期升至15.74億英鎊，但抵押貸款申請略低于預期，英鎊短暫反彈后持續(xù)走低。周五英國將公布第二季度經(jīng)常帳和GDP終值。市場預計，經(jīng)常帳赤字將收窄至306億英鎊，GDP季率終值 預計錄得0.6%。如果數(shù)據(jù)表現(xiàn)疲軟，或?qū)⒋驂河㈡^兌美元跌破1.2910，并打開測試英國退歐后錄得的31年低位1.2793的大門。

短期技術呈中性，1小時圖匯價位于看跌的20SMA下方，技術指標略反彈，位于負區(qū)域。4小時圖匯價跌破20SMA，動能指標徘徊于中線附近，RSI走低至42附近，發(fā)出下跌信號。

支撐位：1.2980/1.2950/1.2910

阻力位：1.3040/1.3075/1.3110

美元/日元

周四美元/日元沖高上探一周高位101.82后回落，略微收漲至101.20附近。由于前一日OPEC達成凍產(chǎn)協(xié)議推動油價暴漲，提振周四亞市風險情緒，令投資者追逐高收益資產(chǎn)，以及日本8月零售銷售數(shù)據(jù)三個月以來首次意外下降，打壓日元在亞洲時段快速走軟。然而，之后美國公布的房地產(chǎn)數(shù)據(jù)疲弱，德意志銀行危機仍彌漫，同時美國富國銀行由于賬戶造假而被美國議員要求拆分，美國遭遇金融危機以來最大銀行丑聞，市場風險情緒驟然下挫，帶動日元走高并削減亞市大部分漲幅。周五亞市早盤，日本公布的8月通脹數(shù)據(jù)維持疲軟，不過，由于投資者仍聚焦于德意志銀行危機上，日元繼續(xù)小幅走高，美元/日元101關口岌岌可危。稍后繼續(xù)關注投資者情緒和美國方面風險事件。

從技術角度來看，匯價下行動能溫和，小時圖顯示匯價處在100和200SMA下方，技術指標朝北處在消極區(qū)域。4小時圖顯示匯價上行動能有限，匯價漲幅維持在100 和 200SMA附近，技術指標回撤在消極區(qū)域內(nèi)，匯價有望延續(xù)下行，至少有望接近 100.65 水平。

支撐位：101.00/100.65/100.35

阻力位：101.40/101.85/102.30

澳元/美元

在全球銀行業(yè)壞消息接連不斷打壓市場情緒的背景下，周四商品貨幣全線走低，忽略了油價走高的利好影響，其中澳元/美元自三周高位重挫近百點至0.7620附近，回吐了本周的大部分漲幅。周五亞市盤中，澳大利亞出爐的8月私營貸款數(shù)據(jù)不及預期，但中國9月財新制造業(yè)PMI如預期錄得50.1，澳元略微反彈。稍后繼續(xù)關注美國方面風險事件以及定于下周二公布的澳儲行利率決議。

技術上，日圖澳元/美元自0.77關口上方大幅走軟，錄得看跌吞沒形態(tài)，并下破短期上行趨勢線，匯價在前期過快上漲后目前存在修正需求，初步支持關注0.7600，然后0.7540。4小時圖高位小流星線后調(diào)頭走低，初步在0.77關口構建短期頂部，技術指標維持看跌，有望進一步回落。小時圖匯價延續(xù)弱勢，短期均線呈空頭排列，下破MA200有望打開更大進一步下行空間。

支撐位：0.7600/0.7540/0.7500

阻力位：0.7650/0.7685/0.7710