興業(yè)投資：美指反復(fù)測試100關(guān)口 關(guān)注美國CPI

2022年4月12日

基本面

美元指數(shù)周一反復(fù)測試100關(guān)口，但仍未出現(xiàn)有效突破，盡管俄烏局勢風(fēng)起云涌，且美聯(lián)儲激進加息預(yù)期不斷被增強。黃金受避險情緒支持歐洲盤一度快速拉升將近25美元，最高觸及1969.67，但美元強勢限制漲幅，紐約盤回吐部分漲幅，收錄帶較長上影線陽燭。非美貨幣中，商品貨幣跌幅居前，因強美元和避險情緒施加雙重壓力，歐系貨幣歐元和英鎊在前期低點附近弱勢震蕩，等待新方向。日元再創(chuàng)新低，距離2015年6月低點僅一步之遙。

消息稱，俄烏雙方都在向烏東部增派兵力。烏方稱俄軍準(zhǔn)備工作幾乎已經(jīng)結(jié)束，預(yù)計俄軍將“很快”發(fā)動大規(guī)模進攻。有分析甚至稱，這將是21世紀規(guī)模最大的戰(zhàn)役，雙方參與人數(shù)將達到數(shù)十萬。

俄烏局勢的不確定性以及美聯(lián)儲激進加息預(yù)期，推動歐美國債持續(xù)遭受大規(guī)模拋售，美國10年期國債收益率2019年1月以來的最高水平2.78%，基準(zhǔn)法國和德國國債收益率之差已升至2020年3月以來的最高水平，歐美股市普跌，顯示市場情緒承壓，利好黃金和美元。

另外，法總統(tǒng)選舉首輪投票結(jié)果出爐，現(xiàn)任總統(tǒng)馬克龍以27.85%的得票率和極右翼政黨“國民聯(lián)盟”候選人勒龐以23.15%的得票率進入第二輪4月24日舉行的投票。馬克龍連任受到威脅，給歐元帶來下行壓力。

日內(nèi)將重點關(guān)注美國3月CPI。根據(jù)美國白宮新聞發(fā)言人透露，預(yù)計今晚的CPI將會“異常高漲”。當(dāng)前市場預(yù)計美國3月CPI年率將從7.9%上升至8.5%，為自1982 年 1 月以來首次突破 8.0%的大關(guān)。美國通脹飆升至8%以上，將可能增強市場對美聯(lián)儲需要多次加息50個基點以抑制通脹的預(yù)期，從而為美元提供支持。日內(nèi)美指走勢極為關(guān)鍵，若能有效站上100關(guān)口，將有望打開進一步上行空間，否則或有望迎來回調(diào)。

技術(shù)面

歐元/美元

日圖隨機指標(biāo)回到中性區(qū)域，但上行受到10日均線壓制，暫時看低位弱勢震蕩。4小時圖上行測試1.0930后回吐當(dāng)天漲幅，仍維持低位整理。小時圖沖高回落，空頭略占主導(dǎo)。日內(nèi)建議謹慎操作，短線空頭看向1.0835，關(guān)注該檔能否企穩(wěn)。

支撐位 ： 1.0835 1.0805 1.0775

阻力位： 1.0890 1.0915 1.0940

英鎊/美元

日圖在低位弱勢震蕩，但前期低點1.3000一線限制跌幅。4小時圖多空拉鋸，略偏弱勢。小時圖反彈缺乏跟進，短線仍可能指向1.2980附近。日內(nèi)建議謹慎操作，尋求在1.3030下方做空，看向1.2980一線，關(guān)注該檔能否企穩(wěn)。

支撐位：1.2980 1.2950 1.2900

阻力位： 1.3030 1.3050 1.3080

美元/日元

日圖再創(chuàng)新高，上行動能維持完好，但隨機指標(biāo)熊背離。4小時圖多頭動能維持完好，短線回調(diào)關(guān)注125.00。小時圖上探125.76小幅回調(diào)，但空頭動能有限。日內(nèi)建議維持在125.10上方繼續(xù)做多。

支撐位： 125.10 124.75 124.40

阻力位： 125.85 126.00 126.50

黃金

日圖上破1950后在早前高點1966上方受阻回落，收錄帶上影線陽燭，回調(diào)關(guān)注MA50支持。4小時圖上破1950，維持溫和反彈勢頭，但隨機指標(biāo)傾向走低。小時圖沖高后出現(xiàn)兩根大陰線，警惕短線回調(diào)風(fēng)險。日內(nèi)建議謹慎操作，尋求1955一線輕倉做空，緊設(shè)止損，先看1940。

支撐位： 1940 1932 1927

阻力位： 1955 1960 1970

白銀

日圖上破20日均，但上影線暗示上方存在壓力，謹慎看漲。4小時圖短線多頭占明顯優(yōu)勢，但隔夜收錄烏云蓋頂，且隨機指標(biāo)走低，對進一步上行保持謹慎。小時圖維倒V反轉(zhuǎn)，關(guān)注能否企穩(wěn)25.00支持。日內(nèi)建議謹慎操作，尋求25.20下方遇阻做空機會，止損設(shè)于25.36上方，下破29.95跟進看24.80。

支撐位： 29.95 24.80 24.60

阻力位： 25.20 25.40 25.60