歐美股市下跌，油價英鎊重挫，黃金美債漲。

　　寶能系15億元購入萬科A，持股比例近25%。

　　媒體：證監會啟動IPO專項核查，目標將排隊公司名單縮減1/3。

　　統計局：改革研發支出核算方法，修訂GDP核算數據。

　　英央行下調逆周期資本緩沖要求，英鎊盤中跌2%至1.3，創31年最低。

　　英三家大型房地產基金暫停投資者贖回。

　　亞洲

　　鉅盛華15億購入萬科A股票，寶能系持股比例逼近25%。

　　萬科晚間在深交所發布公告稱，鉅盛華7月5日購入占總股本0.682%的A股股票，鉅盛華及其一致行動人持股比例升至24.972%。鉅盛華此次購入萬科所耗費的資金接近15億元。今日尾盤萬科遭遇36億元掃貨，買入最大的資金席位是一個機構席位，買入約11.87億元。

　　誰在尾盤翹板萬科？竟然是機構。

　　尾盤遭遇36億元掃貨的萬科A，今日買入最大的資金席位是一個機構席位，買入約11.87億元。買入排名第二的是光大證券佛山綠景路，耗資3.26億元。不過，萬科A跌停板上依然堆積著超過百億的籌碼。市場分析人士稱，明天是萬科A是否開板的關鍵交易日。

　　熱心媒體操碎了心：寶能什么時候爆倉？

　　隨著萬科復牌后連續兩個跌停，寶能杠桿資金的“安全”成為市場關注的焦點。各大媒體爭相幫助寶能測算“爆倉線”，所有人都將焦點放在其180億的七個資管計劃上，結論大致相同：至少能夠承受35%，即四個跌停的沖擊。

　　媒體：證監會啟動IPO專項核查，目標將排隊公司名單縮減1/3。

　　《華爾街日報》援引消息人士稱，中國券商重新審查IPO申請企業的財務記錄和信息披露；中國證監會希望將894家申請IPO的公司名單縮減三分之一左右。21援引券商人士表示：“我們公司已經開始內部自查。主要檢查指標是2015年凈利潤低于3000萬的，以及排隊時間較長的。檢查IPO有無造假情況。”

　　人民幣中間價逼近6.66，創五年半新低。

　　周二，人民幣兌美元中間價報6.6594，下調122點，刷新2010年12月以來新低。在岸人民幣兌美元盤初再次刷新五年半低位，一度至6.6690。離岸人民幣擴大跌幅，一度至6.6856。上周路透稱，中國央行愿意讓人民幣匯率在今年降至6.8。

　　中國6月財新綜合PMI達4個月來最低，服務業制造業冰火兩重天。

　　財新和Markit聯合發布的調研結果顯示，中國整體經濟活動進一步放緩，增速為最近 4 個月來最小。但兩大類別表現各異：服務業經營活動因新業務增加而增速回升，服務業新業務總量進一步上升，增速為去年 7 月以來最大；制造業產出則創下今年 2 月以來最顯著降幅。

　　統計局：改革研發支出核算方法，修訂GDP核算數據。

　　國家統計局5日表示，我國各年GDP總量相應增加，但對GDP增速的影響較小。從2016年1季度GDP來看，因核算方法改革增速變化幅度只有0.04%左右。二季度將繼續使用新的核算方法。

　　劉明康：若國家安全受到威脅，有可能實施托賓稅。

　　7月5日，前中國銀監會主席劉明康稱，如果國家安全受到威脅，就有可能采取資本管制，實施托賓稅。他提及，監管層在推出托賓稅時必須考慮三大基本前提，包括透明的觸發點，實施過程中足夠的信息披露，以及明確的退出機制。他還表示，中國必須有更有效的貨幣互換協議，以對抗風險。

　　北美

　　美國5月工廠訂單環比下降1%遜于預期，為連續第19個月同比下降。

　　美國商務部數據顯示，美國5月工廠訂單經季調后環比下降1%，降幅大于預期的0.8%，4月美國工廠訂單為環比上漲1.8%。美國5月耐用品訂單環比下降2.3%，降幅略大于預期的2.2%。

　　英國退歐“烏云”當前，美聯儲三號人物說加息多點“耐心”。

　　紐約聯儲主席杜德利將英國退歐公投比作籠罩在美國經濟“前路上的烏云”，認為現在了解英國退歐有何影響還為時尚早，美聯儲對加息可以“多一點耐心”，因為通脹低，又有英國公投退歐等美國經濟前景的不確定因素。

　　舊金山聯儲主席：英國脫歐構成的風險適度，整體看來美國經濟向好。

　　舊金山聯儲主席威廉姆斯稱，英國退歐風險對美國經濟影響適度，美元貿易加權匯率在上半年并未改變太多，股票市場價值和上月相比也沒有太大變化，而避險資金的流入將令美國金融狀況變得相對簡單。預期今年美國經濟增長速度會略低于2%，通脹和就業增長速度也會小幅下降，但不會太大波動。

　　歐洲

　　英鎊再度刷新31年低點，英國央行放松銀行“錢袋子”。

　　隨著拋售重啟，英鎊繼續下挫。截至20:30，英鎊/美元觸及1.3095，創1985年9月以來的最低水平。英國央行今日稱，將逆周期資本緩沖要求由0.5%降低至0，預計將至少維持至2017年6月。這一舉措將提高銀行向家庭和企業的借貸能力，可能額外釋出1500億英鎊。

　　英國央行行長稱金融穩定面臨挑戰，無法完全抵消退歐沖擊。

　　英國央行行長卡尼周二表示，英國經濟可能實質性放緩，并承諾將提高金融穩定性。卡尼坦言，英國央行無法完全抵消退歐造成的市場波動，但正在試圖緩和不可避免的經濟調整。他表示，卡尼此前已經承諾將確保銀行獲得充足的流動性，并暗示今年夏天可能降息。

　　內政大臣梅贏得保守黨首輪選舉，英國有望提早進行退歐談判？

　　昨日英國保守黨首輪選舉中，內政大臣梅（Theresa May）以超過50%的支持率勝出，有望接替卡梅倫成為下屆首相。她當天施壓歐盟領導人，堅稱要與歐盟進行英國退歐的初步談判，在啟動退歐程序前先展開非正式商議。

　　多米諾骨牌之三：英國第三家房地產基金暫停投資者贖回。

　　英國第三大資產管理公司M&G Investments宣布，其旗下的房地產基金暫停投資者贖回。這是英國公投退歐之后，英國第三家房地產基金宣布暫停交易。

　　政治經濟難題一起來，銀行股之后意大利國債也遭拋售。

　　隨著意大利銀行壞賬危機發酵，銀行股暴跌之余，該國國債價格也連續下跌。總理倫齊或不顧歐德反對，向意大利銀行體系注資。而10月意大利政改公投或成歐洲年內最大風險事件，若倫齊下臺，歐洲就將迎來極高政治不確定性的年代。

　　歐盟好心塞：這個不靠譜的國家10月將重演英國的劇本，而且殺傷力更大。

　　剛剛落幕的英國公投大戲又將在10月重演，這次是意大利。并且，發起公投的也是最高領導人。不過，意大利公投并非要脫歐，而是直指政改。總理倫齊承諾，一旦否決他就辭職。這被花旗視為今年歐洲政壇超越Brexit的最大風險。摩根大通稱：“否決預示著極高政治不確定性的新階段，民粹運動也有加劇風險。”

　　50年期也淪陷，瑞士國債收益率全線跌入負值。

　　今日，瑞士五十年期國債收益率跌入負值，報-0.01%。至此，瑞士國債收益率全體位于零之下。10年期瑞士國債的收益率為-0.66%。在全球，政府債券的收益率都創下新低。投資者預計，超低利率的時代將持續下去。在英國公投退歐后，10年期英國國債收益率跌至0.78%，創下歷史新低。

　　歐元區6月經濟繼續平穩增長，制造業服務業兩極分化。

　　6月，歐元區經濟繼續平穩增長。制造業部門發展速度達到最高，服務業增速創18個月以來最低。德國經濟增速接近5月時達到的四個月來最高值，意大利、西班牙和愛爾蘭經濟加速增長。上述國家均受益于新業務的快速擴張。而法國經濟增速則為4個月以來最低。

　　大宗商品、外匯、新興市場及其它

　　澳洲聯儲維持利率不變，預計通脹將保持低水平。

　　澳洲聯儲今日公布7月利率決議。在英國退歐公投后全球風險大增，和澳大利亞大選膠著政治局勢不明的背景下，澳洲聯儲維持利率不變。澳聯儲稱，通脹將在一段時間以內保持較低水平。將評估經濟增長和通貨膨脹的展望，通過評估將能知道調整貨幣政策的需要。

　　經濟前景充滿不確定，美油收跌近5%。

　　周二，英國退歐令全球經濟前景充滿變數，外加能源數據提供商Genscape數據顯示庫欣地區庫存意外大增，油價重挫。WTI 8月原油期貨收跌4.88%，收報46.60美元/桶，創6月27日以來新低。

　　中國新聞——地區及產業

　　1、磷酸釩鋰電池 | 從中國高科技產業化研究會獲悉，天津大學、哈爾濱遠方新能源和黑龍江遠方新能源科技完成的“方形軟包裝5Ah磷酸釩鋰/石墨鋰離子電池的制備”項目的技術已通過了中試，預計今年年底前將在黑龍江省正式投產。該技術采用熱穩定性良好的磷酸釩鋰為正極材料，顯著提高了電池的熱穩定性、安全性和循環壽命，特別是在改善電池的低溫放電性能上取得了突出進展。

　　點評：低溫環境會降低鋰電池性能，因此上述電池特別適合我國北方寒冷地區在冬季戶外各類化學電源中的使用，具有巨大的經濟效益和社會效益。目前我國鋰電池主要采用磷酸鐵鋰和三元電池，磷酸釩鋰電池若得以產業化，將提升對釩礦的需求量。明星電力（600101）擁有楊洼釩礦項目；國星光電（002449）旗下寶里釩業從事釩礦開發。

　　2、區塊鏈 | 據媒體報道，崛起幣（Emercoin）近日在微軟Azure平臺上發布了首個針對終端用戶的區塊鏈應用，任何用戶都可以快捷部署完成崛起幣區塊鏈引擎，包括EMCSSH服務于Azure服務器上部署的崛起幣錢包，無需額外設置或配置，屬于“一鍵安裝”模式，該應用提供了完整的“交鑰匙”的解決方案。

　　點評：區塊鏈已成全球創新領域最受關注的技術，受到風投熱烈追捧。2015年全球投資區塊鏈相關的風投資金約4.8億美元，而今第一季度已達1.6億美元。包括花旗銀行、摩根大通等在內的40余家金融機構建立了R3CEV聯盟，旨在推動制定適合金融機構使用的區塊鏈標準，推動技術落地。日前我國民法總則草案首次明確網絡虛擬財產物權，比特幣等虛擬財產或將正式受法律保護。業內認為，區塊鏈技術已邁出商用的第一步，未來1-2年內將有更多項目落地。可關注御銀股份（002177）、贏時勝（300377）、海立美達（002537）等。

　　3、丁二烯 | 據懷新資訊監測，5日，中石化華東銷售公司對揚子石化、上海石化和鎮海煉化丁二烯供價上調200元/噸至8200元/噸。這是不到一個月內第三次上調，累計上漲700元/噸，漲幅9.3%。6月以來，國內丁二烯經歷一輪普漲行情，華北、華東區域漲幅在250-700元/噸，華東區域由于貨源持續偏緊，漲幅居前。

　　點評：與年初相比，目前國內丁二烯價格漲幅近40%。業內預計，三季度丁二烯供應偏緊程度可能加劇，主要原因是G20峰會召開，上海石化、鎮海煉化等國內主要丁二烯煉廠將從8月24日-9月6日削減40%-50%產能。同時，浙江部分地區危化品車輛和碼頭停止運營，運輸受阻。另外，人民幣貶值推升丁二烯進口價格，海外貨源補充受限。國內丁二烯價格三季度望穩步上行，齊翔騰達（002408）、華錦股份（000059）等丁二烯煉廠受益。

　　4、超級計算機 | 我國高性能計算領軍企業中科曙光對外宣布，正式啟動由其牽頭的E級高性能計算機原型系統研制項目。目前，美國、日本及歐洲等國家和地區先后提出了自己的E級超算研發計劃，我國也將E級超算的研究寫入了國家“十三五”規劃。其中，在國家“十三五”高性能計算專項課題中，中科曙光與國防科技大學以及江南計算技術研究所同時獲批進行E級超算的原型系統研制項目。

　　點評：日前最新一期全球超級計算機500強榜單公布，使用中國自主芯片制造的“神威太湖之光”超級計算機取代“天河二號”登上榜首，同時在超算上榜總數量也第一次超越美國成為世界第一。相關的研發技術也將大幅帶動商用以及民用服務器領域的技術層級，加速推動整個國內硬件市場的自主可控進程。A股相關上市公司可關注浪潮信息（000977）、中科曙光（603019）等。

　　5、粘膠 | 近期棉花期貨價格大幅上漲，近一個月漲幅近20%，現貨價格跟漲。粘膠短纖和棉花有較強替代關系，歷史上看棉價的上漲都會帶動化纖價格。生意社數據顯示，7月4日粘膠短纖商品指數為101.98，近一個月處于滯漲狀態。7月5日多地粘膠短纖價格上調了100-200元/噸，廠家看漲預期較強。

　　點評：業內人士表示，下游企業剛需補貨，集中簽單較多，庫存處于低位水平。目前開工率已經達到91%，無新增產能。隨著G20會議的鄰近，部分廠家將停產搬遷，產能將進一步壓縮，供給緊張局面將加劇。此外，粘膠出口數據向好，前5月出口同比增長44.7%。在人民幣貶值預期下，有望進一步利好粘膠短纖的出口，機構預測全年出口有望超過30萬噸。多重利好因素疊加，粘膠短纖價格或將有較大上升空間。可關注新鄉化纖（000949）、吉林化纖（000420）等。

　　6、中韓自貿區 | 商務部新聞發言人沈丹陽5日表示，最新一輪中日韓自貿區談判取得新的進展，三方就協定范圍領域達成一致，將金融服務、電信等五個議題升級為分工作組，并決定自下一輪談判起，就重要服務部門的市場準入壁壘情況進行交流。

　　點評：中日韓自貿區談判于2012年11月啟動，目前已進行至第十輪。三方均認為，建立中日韓自貿區有助于充分發揮三國間的產業互補性，挖掘提升三國貿易投資水平的潛力，促進區域價值鏈進一步融合，符合三國整體利益，有利于本地區的繁榮與發展。2015年11月，三國領導人發表聯合宣言，重申將進一步努力加速三國自貿區談判，最終締結全面、高水平和互惠的自貿協定。A股上市公司可關注大連港（601880）、新華錦（600735）、渤海輪渡（603167）等。

　　7、乙烯 | 據新華社消息，目前利用現有催化劑將二氧化碳轉化成乙烯等化工原料的效率普遍不高，德國研究人員最新發現，經等離子體處理過的銅箔可以作為高選擇性催化劑，將二氧化碳高效轉化成乙烯，并減少副產物。研究人員表示，最新發現有助于更有針對性地設計催化劑，提高工業生產中的轉化效率。A股相關概念股可關注銅陵有色（000630）、超華科技（002288）、生益科技（000183）等。

　　8、石墨鋰電池 | 石墨鋰電池制備技術取得新突破，年底投產。

　　9、體育 | 目前距里約奧運會開幕還有1個月時間，據中國體育報報道，中國體育代表團各運動隊，4日開始陸續在北京體育館領取參賽裝備。首日領取裝備的包括男女籃、水球、網球、女足等10支國家隊，其余隊伍將在本周五前陸續領取。5日新華社發表文章稱，要以體育強國的心態迎接奧運。

　　點評：歐洲杯已進行到半決賽階段，加上即將舉行奧運會，社會對體育賽事的關注度將持續高漲。渤海證券認為，下半年即將推出《競技體育十三五規劃》、《體育產業十三五規劃》等重要文件，行業面臨事件性利好+政策刺激的雙重驅動因素。雷曼股份（300162）近幾年不斷加大體育產業投入，去年體育商務營運收入同比增長逾120%；當代明誠（600136）在體育經紀、賽事運營、場館運營等領域的業務快速落地，生態格局正趨于成熟。

　　10、人工智能網絡 | 發改委5日就《戰略性新興產業重點產品和服務指導目錄》2016版公開征求意見。該目錄共包含九大產業，與2013版的七大產業相比，新增數字創意產業、高技術服務業。原有的七大產業也進行了修訂，如在“新一代信息技術產業”中增加了人工智能產業，將從平臺、硬件、軟件和應用系統四個方面開展構建；網絡信息安全方面，增加了基礎服務和支撐類軟件，并對自主控制提出了新的要求。

　　點評：此前四部門已印發互聯網+人工智能三年行動實施方案，提出到2018年形成千億級的人工智能市場應用規模，機器視覺、語音處理、GPU等產業有望率先爆發。另外，我國在網絡安全方面的投入占整個IT產業比重僅約2%，遠低于歐美國家10%左右的水平，潛在空間較大。勁拓股份（300400）的機器視覺產品、中科曙光（603019）的GPU業務、同有科技（300302）的國產存儲設備均獲機構研報看好。

　　11、防洪防汛 | 5日長江中下游干流水位全線超警；據民政部通報入汛以來強降雨已導致170人死亡或失蹤。

　　12、鐵路基建 | 鐵總5日舉行新聞通氣會，介紹稱中國鐵路“走出去”的一批項目正在穩步推進中。

　　13、醫改 | 人社部5日印發《關于積極推動醫療、醫保、醫藥聯動改革的指導意見》，立足解決群眾看病就醫問題。

　　14、制造業 | 工信部將制定相關指導意見推動制造業創新中心建設。

　　15、中小企業 | 從工信部獲悉，《促進中小企業發展規劃（2016-2020年）》已于日前正式發布。

　　市場

　　標普500指數收跌14.40點，跌幅0.68%，報2088.55點。道瓊斯工業平均指數收跌108.75點，跌幅0.61%，報17840.75點。納斯達克綜合指數收跌39.67點，跌幅0.82%，報4822.90點。

　　WTI 8月原油期貨收跌2.39美元，跌幅4.88%，報46.60美元/桶，創6月27日以來收盤新低。布倫特9月原油期貨收跌2.14美元，跌幅4.27%，報47.96美元/桶。COMEX 8月黃金期貨收漲19.70美元，漲幅1.5%，報1358.70美元/盎司，創2014年3月份以來收盤新高。

　　富時泛歐績優300指數下跌1.71%，報1283.66點。歐洲斯托克600指數收跌1.79%，報323.88點。德國DAX 30指數收跌2.02%，報9512.74點。法國CAC 40指數收跌1.94%，報4152.63點。英國富時100指數收漲0.39%，報6547.40點。

　　上證綜指收報3006.39點，上漲0.6%，成交額2704.2億元。深成指收報10602.77點，下跌0.07%，成交額4374.3億元。創業板收報2246.02點，下跌0.12%，成交額1315.2億元。