興業投資：商品貨幣搶眼 鷹紀要令澳元短線大漲

2016年10月18日

歐元/美元

本周開始歐元/美元迎來轉機，從兩個半多月低位回暖，重新升至1.10大關上方，暫時緩和了近半個多月以來的跌勢。美元指數在大漲之后出現回落幫助歐元反彈。周一美國公布的數據影響較小，市場近來一直在消化美聯儲12月加息的預期。因此美國方面如果沒有其他風險來推動的話，美元的漲勢或可期。隔夜歐元區公布的通脹數據表現良好，歐元區9月CPI月率和年率終值均符合預期為0.4%;核心CPI年率保持不變為0.8%，表明能源價格依然遏制通脹，歐元區通脹上揚壓力依然較弱。本周市場將焦點轉向歐央行利率決議，特別是德拉基的講話將是重頭戲。投資者可以此講話來評估德拉基在政策會議后記者會上的講話，評估央行進一步寬松的力度，以及最終縮減購債的步伐。今日可關注美國9月CPI和核心CPI月率/年率。

日圖盤初在1.0963錄得兩個月新低，之后反彈收盤于1.10附近，維持看跌前景，日內反彈僅視為修正。4小時圖顯示20SMA反彈至現價上方，但仍抑制上行。技術指標陷入整理，位于負區域。短期支持位于7月底部1.0951，然后為英國退歐后低位1.0910。1小時圖1.10關口上方略微震蕩后延續此前震蕩下挫的走勢。

支撐位：1.0950/1.0910/1.0860

阻力位：1.1025/1.1060/1.1100

英鎊/美元

美元回落以及英國好于預期的房市數據給了英鎊反彈的“靠山”。英鎊/美元自1.22關口下方反彈至該水平上方，最高上探1.2228。但英鎊暫時的回升似乎彌補不了中短期仍有望下跌的走勢。周一在被認為與其他內閣成員間隙擴大后，英國財政大臣哈蒙德得到了首相的支持。但這也變相承認政府部門內的官員們正在因退歐問題而分裂。在財政大臣與首相為首的部分內閣其他成員的“軟硬”退歐之爭中，英國政府的實質性行動乏力。另外蘇格蘭首席部長稱，如果英國“硬脫歐”的話，他將號召舉行第二次公投，這都將對英鎊產生威脅。另外，周一早盤英國公布的房價指數月率相較9月都有所增長。今日重點關注英國9月通脹數據，預計9月CPI月率將增長0.2%;核心CPI年率將增長1.4%。

技術上，日圖過去兩日整理。4小時圖技術指標修正極度超賣，不過動能指標和RSI仍位于中線下方，匯價無法突破溫和看跌的20SMA，突破1.2225可能反彈至1.2300/20，不過預計賣盤再度飆升。1小時圖基本延續震蕩下行的走勢，反彈動能較弱。

支撐位：1.2165/1.2130/1.2080

阻力位：1.2225/1.2270/1.2320

美元/日元

雖然日本周一公布的工業生產數據不及預期，月率終值由1.5%下降至1.3%;年率終值分別由4.6%下降至4.5%。但是股市下跌引發的市場避險情緒促使日元探底回升走高，導致美元/日元小幅走軟至104關口下方，收盤報103.84。北京時間周一下午，上證B股指數出現閃崩，收盤暴跌6.15%，創1月以來的最大單日跌幅。B股的突然跳水，導致A股也迎來一波連續下挫。中國股市的重挫拖累全球股市下跌，促使日元收益。不過有關日央行進一步寬松的疑慮依舊存在，周一日央行一位高級官員表示，日本西部近畿地區很多企業希望日本匯率穩定，一些大型出口商抱怨日元強勢損及獲利。今日繼續關注市場情緒的變化以及美元的表現。

日圖美元/日元處在延續下行的趨勢。4小時圖顯示動能指標溫和朝北，處在100上方，但相對強弱指標加速向下，處在48附近，匯價維持在均線遠上方，支持匯價短期下行，但不足延續下行。匯價下行的支撐位處在 100 日均線102.60 附近。1小時圖顯示匯價跌破100SMA，若跌破200小時均線(目前處在103.70附近)，匯價有望加速下行。

支撐位：103.70/103.30/102.95

阻力位：104.00/104.40/104.90

澳元/美元

美元回調，加上上周五中國通脹數據的優異表現促使商品貨幣表現靚麗。澳元/美元錄得大幅反彈，重新攀至0.76關口上方，收于0.7638。今日亞市早盤澳元在樂觀的會議紀要支撐下不斷下短線上揚至0.7670附近。會議紀要顯示，雖然澳大利亞礦業投資下滑，但帶來的阻力似乎正在降低，預計經濟將繼續以溫和的步伐增長。并指出澳大利亞有合理得多幾率維持經濟增長，進而刺激就業增加，最終推動薪資和通脹的攀升。稍后關注中國新增人民幣貸款和M2貨幣供應年率和美元表現。

日圖隔夜大幅反彈至20日均線上方，今日亞市進一步擴大漲幅，上行壓力增加。4小時圖大陽燭若能有效上破0.7685一線將加速上漲。小時圖延續從0.7580一線以來的震蕩反彈走勢，短期均線向上多頭排列。

支撐位：0.7620/0.7560/0.7500

阻力位：0.7700/0.7750/0.7700